ADM(아처 다니엘스 미들랜드): 글로벌 식품 가공 회사 2024년 3분기 리뷰

ADM(아처 다니엘스 미들랜드): 글로벌 식품 가공 회사 2024년 3분기 리뷰

 

 

 

ADM(Archer Daniels Midland Company)은 미국 일리노이주 시카고에 본사를 둔 글로벌 식품 가공 및 상품 무역 기업이다. 1902년에 설립된 이 회사는 현재 전 세계적으로 농산물 가공, 식품 원료 생산, 바이오 연료 제조 등 다양한 사업을 영위하고 있다.

 

ADM의 주요 사업 부문은 다음과 같다:

 

1. Ag Services 및 유지종자: 농산물 조달, 가공, 유통을 담당하며, 회사 총 수익의 약 80%를 차지한다.

2. 탄수화물 솔루션: 옥수수와 밀을 가공하여 감미료, 전분, 바이오 제품 등을 생산한다.

3. 영양: 식품, 음료, 건강 보조제 등에 사용되는 특수 원료를 제조한다.

 

ADM은 전 세계 270개 이상의 공장과 420개의 농작물 조달시설을 운영하고 있다. 이를 통해 곡물, 유지종자, 식물성 기름 등을 가공하여 식품, 음료, 사료, 산업용 제품 등 다양한 분야에 사용되는 원료를 생산한다.

 

특히 ADM은 에탄올 생산 분야에서도 세계적인 선도 기업 중 하나로, 미국 옥수수 벨트 지역을 중심으로 여러 에탄올 공장을 운영하고 있다. 이는 회사에 에너지 시장 노출과 함께 산업 범위 확장 기회를 제공한다.

 

최근 ADM은 지속 가능한 농업과 식품 생산에 대한 관심이 증가함에 따라, 친환경적이고 혁신적인 솔루션 개발에 주력하고 있다. 식물성 단백질 제품, 생분해성 플라스틱 등 환경 친화적 제품 개발에도 힘쓰고 있다.

 

ADM의 주요 경쟁사로는 Bunge Limited, Cargill, Louis Dreyfus Company 등이 있다. 이들과 함께 ADM은 글로벌 농업 및 식품 가공 시장에서 중요한 위치를 차지하고 있다.

 

2024년 3분기 기준, ADM의 매출은 85억 달러, 순이익은 8억 9백만 달러를 기록했다. 회사는 지속적인 성장과 함께 주주 환원 정책도 유지하고 있으며, 3분기에 2.5억 달러의 배당금을 지급했다.

 

ADM(Archer Daniels Midland Company)의 가장 최근 주요 뉴스를 요약하면 다음과 같다:

 

1. 2024년 3분기 실적 발표: ADM은 3분기에 순이익 1,800만 달러, 조정 순이익 5억 3,000만 달러를 기록했다. 주당순이익(EPS)은 0.04달러, 조정 EPS는 1.09달러였다.

 

2. 재무제표 재작성 예정: 회사는 2023 회계연도 10-K 보고서와 이후의 10-Q 보고서를 부문 간 매출 문제로 인해 재작성할 예정이다. 그러나 이는 연결 실적에 중대한 영향을 미치지 않을 것으로 예상된다.

 

3. 2024년 전망 하향 조정: ADM은 시장 수요 둔화와 운영상의 어려움을 이유로 2024년 전체 조정 EPS 가이던스를 4.50-5.00달러로 하향 조정했다.

 

4. 3분기 실적 발표 일정: 회사는 2024년 11월 5일 시장 개장 전에 3분기 재무 결과를 발표할 예정이다. 같은 날 오전 9시(중부 시간)에 웹캐스트를 통해 결과를 논의하고 회사 업데이트를 제공할 계획이다.

 

5. 지속적인 배당금 지급: ADM은 92년 이상 연속으로 배당금을 지급해왔으며, 최근 371번째 연속 분기 배당금으로 주당 50.0센트를 선언했다. 이는 2024년 9월 11일에 지급될 예정이다.

 

ADM 주가 차트 (일봉)

 

 

ADM(Archer Daniels Midland)의 앞으로의 주가 전망은 다음과 같다:

 

단기적으로는 주가 하락 압력이 지속될 가능성이 높다. 최근 회계 이슈와 실적 악화로 인해 투자자들의 신뢰가 하락했고, 애널리스트들의 전망도 부정적이다. 2024년 전체 조정 EPS 가이던스를 4.50-5.00달러로 하향 조정한 것도 주가에 부정적 영향을 미칠 것으로 보인다.

 

중장기적으로는 회복 가능성이 있다. ADM은 글로벌 식품 가공 산업의 선두 기업으로, 장기적인 식품 수요 증가 트렌드에서 이익을 얻을 수 있는 위치에 있다. 또한 지속가능한 농업과 친환경 에너지 솔루션에 대한 투자로 미래 성장 동력을 확보하고 있다.

 

주요 변수는 다음과 같다:

 

1. 농작물 가격 및 수요 변동: ADM의 실적은 농작물 가격과 수요에 민감하게 반응한다.

 

2. 글로벌 경제 상황: 경제 불확실성이 지속될 경우 ADM의 실적과 주가에 부정적 영향을 미칠 수 있다.

 

3. 지속가능성 전략의 성공: 재생 농업 등 지속가능성 전략의 성공 여부가 장기적 성장에 중요하다.

 

4. 회계 이슈 해결: SEC 조사 결과와 재무제표 재작성 영향이 주가에 영향을 미칠 것이다.

 

5. 신사업 성과: 대체육, 바이오디젤 등 신사업의 성과가 중요하다.

 

애널리스트들의 12개월 목표주가 평균은 59.69달러로, 현재 주가 대비 14.79% 상승 여력이 있다고 본다. 그러나 이는 시장 상황과 회사의 실적에 따라 변동될 수 있다.

 

결론적으로, ADM의 주가는 단기적으로는 하방 압력을 받겠지만, 중장기적으로는 회복 가능성이 있다. 다만 농작물 시장의 변동성과 글로벌 경제 상황 등 여러 변수에 따라 주가가 크게 영향을 받을 수 있으므로, 투자자들은 이러한 요소들을 주의 깊게 모니터링할 필요가 있다.